Produsen Baterai EV Krisis Stok Nikel, Indonesia sebagai Penyelamat?

292

Produsen Baterai EV Krisis Stok Nikel, Indonesia sebagai Penyelamat?

NIKEL.CO.ID, 22 Februari 2022-Harga Nikel dalam 3 bulan ini telah menempuh level tertinggi. Terpantau di bursa perdagangan dunia London Metal Exchange (LME) pada Selasa, (22/2/2022) pukul 10.33 WIB di angka US$ 24,865 per ton. Nyaris tembus US$ 25.000 per ton.

Faktor utama terus naiknya harga nikel tidak lain adalah stok barang yang semakin menipis, sedangkan perminatan semakin tinggi.

Foto : Diagram Lme.com

Menguntip dari Mining.com, insentif besar untuk pengiriman LME telah menarik beberapa logam ke gudang pertukaran tetapi tidak cukup untuk menghentikan tren turun yang sedang berjalan.

Kemungkinan sanksi terhadap Rusia, yang menyumbang sekitar 7% dari produksi global dan merupakan pengekspor utama ke pasar Barat dan China, berada dalam campuran bullish.
Tetapi pendorong yang mendasari reli harga nikel adalah baterai listrik.

Menurut Adamas Intelligence, Independent Research and Advisory Logam and Mineral, sebuah rekor 286,2 giga watt hours (GWh) kapasitas baterai kendaraan listrik penumpang (EV) dikerahkan ke jalan secara global tahun lalu. Itu mewakili peningkatan 113% pada tahun 2020 karena penjualan kendaraan energi baru terus tumbuh kuat di China, pasar terbesar di dunia, dan meledak di Eropa.

Sektor baterai EV adalah pengguna nikel yang lebih kecil daripada sektor baja tahan karat tetapi tumbuh dengan kecepatan yang jauh lebih cepat.

Memang tidak semua baterai menggunakan nikel. Generasi baru baterai lithium-besi-fosfat yang lebih murah mendapatkan pangsa pasar di China.Tetapi, 54% dari kapasitas baterai yang digunakan tahun lalu menggunakan bahan kimia katoda dengan kandungan nikel tinggi.

“Bahan kimia nikel rendah menyumbang 26 persen dan produk tanpa nikel hanya 20 persen,” kata Adamas Intelligence.

Ia mengutarakan, jumlah nikel yang digunakan di EV baru Desember lalu adalah rekor 19.651 ton, naik 44% tahun-ke-tahun (yoy), dan naik 29% bulan-ke-bulan.

Revolusi EV tampaknya cepat mendekati keadaan massa kritis, yang diterjemahkan ke dalam harga yang memecahkan rekor untuk input katoda seperti nikel, kobalt, dan tentu saja lithium.

Lonjakan permintaan untuk logam baterai mencerminkan kenaikan eksponensial dalam penjualan EV dan pembangunan industri manufaktur baterai global, masing-masing Giga Factory–pabrik milik Tesla yang memproduksi baterai lithium ion– baru mewakili daya tarik ekstra pada stok logam. Karena dalam kasus nikel, tidak semuanya cocok diubah menjadi sulfat yang dicampur ke dalam campuran prekursor.

Nikel kelas I, yang didefinisikan mengandung logam minimal 99,8%, adalah barang yang sangat tepat. Itu juga barang yang diperdagangkan dan disimpan di LME dan Shanghai Futures Exchange. Itulah mengapa ada perebutan untuk pertukaran logam. Persediaan Shanghai telah kosong selama berbulan-bulan dan saat ini hanya tersisa 5.301 ton.

Tahun lalu gudang LME menampung hampir 295.000 ton nikel, masing-masing 250.000 ton dalam bentuk inventaris terdaftar, dan 45.000 ton dalam inventaris bayangan di luar pasar. Sedangkan stok LME hari ini mencapai 83.274 ton, di mana 52% telah dibatalkan dan sedang menunggu pemuatan fisik.

Sementara itu, saham bayangan telah menyusut menjadi hanya 2.687 ton pada akhir Desember 2021, menurut laporan saham tanpa jaminan terbaru dari LME.

Pergerakan saham membuat spread waktu tidak stabil dan kemunduran meningkat. Tidak adanya jaminan baru – hanya 600 ton yang telah dikirimkan sejauh bulan ini – membuktikan ketatnya rantai pasokan fisik, di mana premi juga melonjak.

Indonesia sebagai Penyelamat?

Harga nikel tertinggi terbaru menjadi panas setelah berita bahwa Tsingshan China telah melakukan pengiriman nikel matte Indonesia yang pertama ke Zhejiang Huayou Cobalt Co Ltd. Ini adalah perkembangan tonggak sejarah, menandai rute pemrosesan baru dari bijih laterit ke bahan berkualitas baterai.

Indonesia adalah produsen nikel terbesar di dunia, tetapi secara historis memasoknya dalam bentuk nikel pig iron ke sektor baja tahan karat.

Sekarang ini adalah jantung eksperimental dari sektor nikel tingkat baterai global dengan beberapa operator mengikuti Tsingshan di jalur pemrosesan matte dan yang lainnya memilih teknologi pelindian asam-tekanan tinggi.

Menurut International Nickel Study Group, skala peningkatan nikel Indonesia sulit untuk dilebih-lebihkan. Produksi tambang negara itu melonjak 35% menjadi 936.000 ton dalam 11 bulan pertama tahun 2021.

Ekspansi yang sangat berbahaya itu, secara teori, seharusnya berarti peningkatan ketersediaan material kelas baterai dan mengakibatkan penurunan permintaan nikel kelas I. Sebagian besar analis optimis pada harga untuk paruh pertama tahun ini, tetapi lebih berhati-hati setelahnya karena gelombang pasokan Indonesia yang meningkat ini. Kenyataannya mungkin, bagaimanapun, mungkin lebih berantakan.

Apa yang ditambang dan diproses di Indonesia tidak akan mendekati gudang pertukaran. Itu tidak akan dalam bentuk yang tepat untuk memenuhi syarat untuk pengiriman pertukaran, yang berarti dampak pasarnya akan diredam sampai saat itu menggantikan cukup logam kelas I, untuk menghentikan penurunan saham yang terlihat.
Untuk sementara, penetapan harga nikel akan ditentukan oleh seberapa banyak, atau seberapa sedikit, logam disimpan di gudang pertukaran. Masalah yang lebih mendasar, mungkin, adalah apakah demam nikel Indonesia akan banyak membantu memenuhi permintaan Barat akan logam kelas baterai.

Sektor produksi negara didominasi oleh entitas China, yang berarti sebagian besar pasokan nikel tambahan pada akhirnya akan disalurkan ke pembuat baterai China untuk memenuhi permintaan domestik.

Bahkan jika pemain Barat ingin bergabung, tidak jelas pelanggan utama mereka, pembuat mobil, ingin mereka melakukannya. Nikel Indonesia memiliki jejak karbon yang tinggi karena rute proses yang intensif energi dan fakta bahwa batubara merupakan komponen inti dari bauran energi negara. Selain itu, ada peningkatan pengawasan terhadap dampak lingkungan dan sosial yang lebih luas dari penambangan nikel di Indonesia.

Sementara itu, Tesla telah menandatangani perjanjian off-take dengan BHP Group untuk nikel Australia, Trafigura untuk nikel Kaledonia Baru, dan Talon Metals untuk logam tambang AS.

Jika produsen mobil lain sampai pada kesimpulan yang sama, dampak lonjakan pasokan Indonesia mungkin jauh berkurang di luar China. Ironisnya, saat Tsingshan menutup kesenjangan kimia antara Kelas I dan bentuk nikel lainnya, kesenjangan pasar pengguna akhir mungkin melebar. (Fia/Syarif/bbs)